Портфель частного инвестора. Часть 3: надо брать, пока дешево
Как известно, цыплят по осени считают. Осень закончилась. И мы вместе с инвестиционным консультантом занялись подсчетами. Всего за три месяца с начала проекта мы заработали более восьмисот рублей. Доходность — 9,5% годовых.
Наш портфель ПИФов: результат спустя три месяца
| ПИФ | Доход, руб. | Доходность за последний месяц, % годовых | Доходность с начала проекта (21.08.2012), % годовых |
|---|---|---|---|
| ВТБ — Фонд Казначейский | 415,75 | 10,3% | 13,5% |
| ВТБ — Фонд облигаций плюс | 239,13 | -1,3% | 8,5% |
| ТКБ БНП Париба — Фонд денежного рынка | 179,00 | 6,5% | 6,2% |
| Всего | 833,88 | 5,1% | 9,5% |
Данные на 20 ноября 2012 года.
Результатом я немного расстроена и иду с вопросами к своему инвестиционному консультанту.
— Банки по вкладам обещают 12% годовых, и даже у самых консервативных игроков рынка ставка колеблется в районе 10–11% годовых, — говорю я.
— Не забывай, что деньги из ПИФов можно забрать в любой момент, — напоминает Ирина. — А вкладов до востребования с такой ставкой в наших банках не найти.
С этим аргументом не поспоришь. Но вопросы все равно остаются: впервые с начала нашего проекта один из фондов показал отрицательную доходность, и как результат — общая доходность за последний месяц упала до 5% годовых.
 |
|---|
| «ВТБ — Фонд облигаций плюс» ушел в минус. Но это временное явление. |
Ирина Яхонтова, инвестиционный консультант СуперПИФмаркета:
— Расстраиваться и бить тревогу рано. Да и оснований особо нет. Во-первых, доходность отрицательная только за один месяц, но за более длительный период — все в плюсе. Во-вторых, если проценты пересчитать на рубли, получим минус 2 копейки. Наконец не нужно забывать, что ПИФы — это инвестиции с масштабами в месяцы. Если бы мы сдвинули точку отсчета всего на 1 день, то результат был бы положительный: +2 копейки, или +1,3% годовых за месяц.
Расспрашиваю Ирину о том, что с общемировыми экономическими трендами. За месяц много что случилось: эксперты вновь заговорили о возможном скачке цен на золото, валюта — наоборот, подешевела, в Америке выбрали президента, а в Египте опять продолжаются беспорядки. Но инвестиционный консультант успокаивает: Обама и прочие мировые перипетии на наш рынок пока особо не влияют. Если смотреть на график — это видно. А колебания стоимости паев «ВТБ — Фонд облигаций плюс» объясняются тем, что в его состав входят акции, причем преимущественно российских компаний.
Ирина Яхонтова, инвестиционный консультант СуперПИФмаркета:
— Мы не меняем нашу стратегию и по-прежнему не покупаем паи фонда, который за месяц вырос больше остальных: вероятность дальнейшего роста у него ниже. А вот от покупки фонда, паи которого снизились в цене, напротив, не отказываемся. Вспомни, как он рос в начале сентября. В будущем именно этот актив может обеспечить нам наибольшую доходность.
Четвертая закупка ПИФов: состав портфеля
| ПИФ | Сумма вложений, руб. | Стоимость пая, руб. | Куплено паев, шт. |
|---|---|---|---|
| ВТБ — Фонд Казначейский | 0 | 32,56 | 0 |
| ВТБ — Фонд облигаций плюс | 3500 | 17,27 | 202,663578 |
| ТКБ БНП Париба — Фонд денежного рынка | 1500 | 1627,04 | 0,921920 |
| Всего | 5 000 |
Покупка паев совершена 20 ноября 2012.
Немного волнительно, но все-таки соглашаюсь отправить 3,5 тыс. руб. на покупку подешевевшего «ВТБ — Фонд облигаций плюс». Думаю: а вдруг не вырастут в цене паи? С другой стороны, в начале сентября именно этот фонд очень быстро и сильно вырос...
В итоге, житейская логика побеждает. В конце концов тут — как на распродажах: надо брать, пока дешево.
архив 66.ru
