22 октября 2007, 12:38

Выбор редакции

Крупнейший выпуск Еврооблигаций для Газпрома

Citi и Societe Generale организовали крупнейший выпуск Еврооблигаций для Газпрома.
Газпром (A3/BBB/BBB-) осуществил третий в этом году визит на рынок еврооблигаций, проведя успешное размещение десятилетних облигаций на сумму 1,2 миллиарда евро. Сделка является одним из крупнейших валютных размещений и крупнейшим выпуском Еврооблигаций в Евро для Газпрома.

Размещению предшествовало трёхдневное роуд-шоу в Лондоне, Франкфурте, Амстердаме и Цюрихе.Организаторами размещения выступили Citigroup Global Markets Limited и Societe Generale. Книга заявок была открыта в среду, 17-го октября в 11.15 по среднеевропейскому времени. Книга заявок была переподписана более чем в 6 раз и закрыта 4 часа спустя.

Объём заявок составил около 8 миллиардов евро. Огромный спрос со стороны инвесторов позволил пересмотреть ценовые ориентиры. Диапазон доходности был снижен со 193?203 базисных пунктов к среднерыночным свопам до 187?193 базисных пунктов. Итоговый купон и доходность составили 6,605% (спрэд 187 базисных пунктов), что соответствует нижней границе заданного диапазона.Стоит отметить, что Газпром установил рекорд по наименьшей премии по отношению к вторичным уровням (всего лишь 10 базисных пунктов) в сравнении с другими высоконадежными эмитентами с тех пор как рынок размещения корпоративных облигаций вновь открылся после ипотечного кризиса.

Быстрота сделки на восстанавливающемся первичном рынке позволяет говорить ещё об одном успехе Газпрома на рынке еврооблигаций.Облигации торгуются очень хорошо, поднявшись в цене до $ 100,4. Это, безусловно, позитивно скажется на последующем доступе Газпрома к облигационному рынку.
Чтобы получать лучшие материалы дня, недели, месяца, подписывайтесь на наш канал. Здесь мы добавляем смысла каждой новости.